📜 나의 투자 연혁 (Investment History)

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투자 위험 고지 (Investment Disclaimer) 이 페이지에 기재된 종목·ETF·전략은 개인의 투자 기록 목적으로만 작성되었으며, 특정 종목의 매수·매도를 권유하거나 투자 자문을 제공하는 것이 아닙니다. 과거 수익률은 미래 수익을 보장하지 않으며, 모든 투자 판단과 그에 따른 손익의 책임은 투자자 본인에게 있습니다.

"역사는 되풀이되지 않지만, 그 운율은 맞춘다."
— 마크 트웨인 (Mark Twain)

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이 페이지에 대해

2010년부터 지금까지 제가 시장에 발을 들이고 걸어온 투자 여정의 전체 발자취입니다. 단기 투기로 방황하던 시기부터, 보글헤드(Bogleheads) 철학과 핵심-위성(Core & Satellite) 전략, 그리고 KCA(KRW Cost Averaging) 적립식 자동 매수 전략을 정립하기까지의 흔적들을 한눈에 조회할 수 있습니다.

이 기록은 단순한 포트폴리오 공개가 아닙니다. 왜 그 시점에 그 자산을 샀고, 왜 팔았으며, 무엇을 배웠는가에 대한 반성과 성찰의 기록입니다. 잘못된 판단도 있었고, 운이 좋았던 구간도 있었습니다. 그 모든 것이 지금의 투자 철학을 만들어 준 재료입니다.

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나의 투자 역사 3단계

1단계 (2010~2020): 방황과 실패의 시기 🌀

주식 투자를 처음 시작한 것은 2010년이었습니다. 당시에는 아무런 철학도, 원칙도 없었습니다. 주변 지인이 어느 종목이 오른다는 말을 하면 따라 사고, 뉴스가 나오면 팔았습니다. 전형적인 단기 투기(speculation) 패턴이었습니다.

10년간 이 방식으로 투자하며 얻은 것은 원금 대비 미미한 수익도, 엄청난 손실도 아니었습니다. 그보다 더 뼈아픈 것은 10년이라는 시간 동안 복리를 누리지 못했다는 기회비용이었습니다. 같은 기간 S&P 500에 전부 넣어두었다면 2배 이상의 수익을 얻었을 것입니다.

2단계 (2021~2022): 철학을 찾아가는 시기 📚

2021년, 코로나 팬데믹으로 인한 시장 폭락과 급등을 겪으며 처음으로 '나는 왜 투자하는가'라는 근본적인 질문을 스스로에게 던졌습니다. 존 보글(John C. Bogle)의 『모든 주식을 소유하라』를 시작으로, 레이 달리오의 경제 원칙, 벤저민 그레이엄의 『현명한 투자자』 등을 독파하면서 장기 인덱스 투자로의 전환점을 맞이했습니다.

2022년 하반기, 미국 연방준비제도(Fed)의 연속적인 자이언트 스텝(Giant Step) 금리 인상으로 자산 시장이 무너지던 시기가 제 철학의 진짜 시험대였습니다. 계좌가 녹아내리는 것을 보며 처음으로 '매도 버튼'을 누르지 않는 것이 얼마나 어려운 일인지 몸으로 배웠습니다.

3단계 (2023~2024): 실험과 검증의 시기 🧪

2022년의 폭락장을 버텨내고 2023년이 되자, 저는 오히려 더 적극적으로 다양한 투자 방법을 직접 경험하고 검증하기 시작했습니다. 책과 이론만으로는 결코 배울 수 없는 것들이 있다고 믿었기 때문입니다.

이 시기에 도전해 본 전략들은 다음과 같습니다.

• 섹터 투자: 반도체, AI, 헬스케어, 에너지 등 특정 산업에 집중하는 섹터 ETF와 개별 주식(stock)에 투자하며 시장 사이클과 테마 투자의 가능성과 한계를 체험했습니다.
• 레버리지 ETF (Leverage ETF) 투자: 2배, 3배 레버리지 상품을 직접 운용하며 상승장에서의 폭발적인 수익과 하락장에서의 변동성 붕괴(Volatility Decay) 현상을 피부로 느꼈습니다.
• 무한매수법 및 VR (변동성 리밸런싱) 전략: 일정 금액을 기계적으로 매수하거나 자산 간 변동성을 기반으로 비중을 조절하는 방식을 통해, 자동화 투자의 가능성과 레버리지 상품 조합 시 발생하는 리스크 및 리밸런싱 실행의 어려움을 체감했습니다.
• 웅덩이 매매법 / 나스닥 3% 하락 매도 매수법 / 나스닥 200일선 매수법: 기술적 분석과 과거 통계를 바탕으로 가격의 저점 구간을 포착하여 매매하는 방식으로, 단기 트레이딩의 심리적 소모와 시간적 비용을 직접 경험했습니다.

이 실험들은 모두 소중한 수업료가 되었습니다. 어떤 전략은 일시적으로 높은 수익을 주었고, 어떤 전략은 예상보다 훨씬 빠르게 손실을 냈습니다. 그 경험들을 통해 저는 스스로에게 가장 잘 맞는 투자 방식이 무엇인지 점차 명확해졌습니다.

4단계 (2025~현재): 나만의 시스템을 완성하는 시기 🤖

수많은 실험과 검증을 통해 얻은 결론은 단순했습니다. "감정이 개입할 여지가 없는 자동화 시스템이, 나에게 가장 잘 맞는 방식이다."

2025년부터는 그 확신을 바탕으로 KCA(KRW Cost Averaging) 적립식 자동 매수 전략을 고도화했습니다. 매월 급여가 들어오면 자동으로 일정 금액이 핵심 인덱스 ETF를 매수하도록 설정하고, 시장 지표(공포탐욕지수, KS11, GSPC, 환율, VIX 등)를 종합하여 추가 매수 비중을 조절하는 방식입니다.

아래의 투자 연혁 타임라인에는 이 모든 과정 — 실험했다 매도한 종목들, 지금도 보유 중인 핵심 자산들 — 이 고스란히 기록되어 있습니다. 레버리지 ETF와 섹터 ETF가 보이더라도 의아하게 생각하지 마세요. 그것들은 나쁜 투자가 아니라, 나에게 맞지 않는 투자임을 배우는 과정이었습니다.

💡 한 가지 당부의 말씀: 아래의 기록이 특정 투자 방식이 옳고 다른 방식이 그르다는 것을 말하는 것이 아닙니다. 무한매수법, 레버리지 투자, 섹터 ETF, 단기 트레이딩 — 이 모든 전략에는 그것을 통해 성과를 내는 훌륭한 투자자들이 분명히 존재합니다. 다만 저는 수많은 실험 끝에, '나에게' 가장 잘 맞는 방식이 장기 인덱스 자동화 투자임을 발견했을 뿐입니다. 투자는 결국 자기 자신을 아는 여정입니다.

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포트폴리오 구조: 핵심 행성 & 주변 위성

저의 포트폴리오는 태양계 구조로 설계되어 있습니다.

• 🪐 핵심 행성 (Core): 전체 자산의 70~80%를 차지하는 인덱스 ETF 중심의 핵심 자산입니다. S&P 500, KOSPI 200, 전세계 지수를 추종하는 저비용 ETF들로 구성되어 있으며, 절대 팔지 않는 것을 원칙으로 합니다.
• 🛰️ 주변 위성 (Satellite): 전체 자산의 20~30% 내에서, 시장 사이클과 거시경제 분석을 바탕으로 기회가 보일 때 진입하고 목표 수익률 도달 시 매도하는 섹터 ETF 또는 테마 ETF입니다.

이 구조는 핵심 행성이 우주의 중력처럼 전체 포트폴리오를 안정적으로 잡아두면서, 위성이 더 큰 수익을 위한 탐색과 기동을 담당하는 방식입니다.

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